故事发生在清末民初时期，九河下梢天津卫，四面八方的豪杰高手云集于此。武林高手东方旭（李俊峰 饰）打把势卖艺，期间与神州武术馆掌门何大海以拳会友，更结识了沾亲带故并有一身绝学的行脚郎中神掌李（张云溪 饰）。经过神掌李的指点传授，本就武功高强的东方旭突飞猛进，将八卦掌练得炉火纯青。就在此时，俄罗斯大力士达德洛夫耀武扬威来到天津卫，仗着自己的蛮力和不败的战绩趾高气昂，目中无人。火爆脾气的何大海出头，谁知遭到奸人暗算。而东方旭慨然出战，要为炎黄老爷们儿们挣得一口气，绝不甘心受洋人的欺凌和嘲弄。

　　东方旭和武术家们由此上演了一段流传甚广的武林传奇……

Tung-Fang Sü je mistrem kung-fu, který se po vpádu cizích mocností do Číny v roce 1900 živí jako potulný komediant. Přitom neustále trénuje kung-fu, aby se jednou mohl cizincům pomstít. Tung se nechtěně dostává do konfliktu se Šenčouskou školou kung-fu kvůli arogantnímu chování jejich žáků. Vzájemný spor je však zapomenut, když do Číny přijíždí z Ruska přeborník v zápasech Daltov a chce dokázat, že ani zde nemůže být poražen.

This film shows the legend of the Martial artist Dongfang Xu. Dongfan Xu takes Shenzhang Li as his master to learn the Eight Trigram Palm. In order to rescue Yu Rong, his daughter, he defeats the Russian Hercules, who kidnaps Yurong.

Wushu-Kämpfer Dungfang ist entwurzelt und muss sich auf Märkten mit Schaukämpfen durchschlagen. Doch dann weckt Li, die legendäre "Zauberfaust", wieder den alten Kampfgeist in Dungfang . Als der russi­sche Herkules Dad­loff auf Kampftour nach China kommt, schlägt Dungfangs Stunde…

Un drama de amor y honor lleva a enfrentarse a Dongfang Xu con Dadelov, un boxeador ruso de fama mundial.